Javascript和Python之间的差异

Question

我有一个考试题，我必须使用布莱克和斯科尔公式来计算看跌期权和看涨期权的差额。

我找到了一个为我完成此任务的网站http://www.deltaquants.com/calc-test，所以我进入代码并找到了此功能：

getDelta: function(spot, strike, volatility, riskfree, dividendy) {
    var self = this;
    var d1 = self.getD1(spot, strike, volatility, riskfree, dividendy);
    var Nd1 = phi(d1);
    // Interesting line
    var result = Math.exp( - dividendy * self.expiry) * (self.type !== 'put') ? Nd1 : (Nd1 - 1); 
    return result.toFixed(6);
}

我在Python中复制了它：

def delta(q, t, nd1, put: bool):
    return np.exp(- q * t) * (nd1 - 1 * put)

print(delta(.02, .25, .5279031701805211, True)) # -0.46974223705768553
print(delta(.02, .25, .5279031701805211, False)) # 0.5252702421349968

[具有相同的输入（Nd1 = nd1，除数= q，self.expiry = t），JS代码为看跌期权返回-0.472097，为看涨期权返回0.527903。

我重写了他们的JS代码，以便可以在控制台中对其进行测试：

const delta = (q, t, nd1, type) => Math.exp(-q * t) * (type !== "put") ? nd1 : (nd1 - 1);

如果您以与在python中相同的方式重写JS：

const delta2 = (q, t, nd1, put) => Math.exp(-q * t) * (nd1 - 1 * put);
// Where put is a boolean

您得到与我的python代码相同的结果，似乎Mat.exp部分始终在其代码中被忽略。你知道为什么吗？

Answer 1

问题是三元运算符（... ? ... : ...）的运算符优先级比乘法的优先级低，因此，如果您有表达式A * B ? C : D，它将被解析为好像是(A * B) ? C : D而不是A * (B ? C : D)。

如果添加括号以强调表达式的解析方式，则最终会这样：

    var result = (Math.exp( - dividendy * self.expiry) * (self.type !== 'put')) ? Nd1 : (Nd1 - 1);
    //           ^-------------------- added parentheses ---------------------^

[您在这里看到涉及Math.exp的表达式处于三元运算符的条件下，因此result的值将为Nd1或Nd1 - 1。

[我怀疑预期的计算是

    var result = Math.exp( - dividendy * self.expiry) * ((self.type !== 'put') ? Nd1 : (Nd1 - 1));
    //                                                  ^---------- added parentheses ----------^